S&P500

Ausblick auf die wichtigsten US-Aktienindizes

• Dow Jones: +0,5%
• NASDAQ: +0,2%
• S&P 500: +0,3%, S&P 500 schloss bei 6.283, gehandelt in einer Spanne von 5.900 bis 6.400

Der Aktienmarkt erholte sich nach einem anfänglichen Rückgang, wobei der S&P 500 und der Nasdaq Composite während der Sitzung am Donnerstag neue Allzeithochs erreichten.

Trotz des frühen Verkaufsdrucks nach dem gestrigen Aufwärtstrend zeigte der Markt eine starke Aufwärtsstimmung. Dies spiegelte sich in der starken Performance von Small- und Mid-Cap-Aktien, zyklischen Sektoren und Gewinnen in neun von elf Sektoren des S&P 500 wider. Insbesondere die Small- und Mid-Cap-Aktien führten die Erholung von den Tagestiefstständen an.

Dieser Trend hielt den ganzen Tag über an. Der Russell 2000 und der S&P Mid Cap 400 schlossen beide um 0,5% höher. Der gleichgewichtete S&P 500 stieg um 0,6%, während der nach Marktkapitalisierung gewichtete S&P 500 um 0,3% zulegte.

Der Invesco S&P High Beta ETF stieg um 1,3%, was ein starkes Risiko-Bereitschafts-Sentiment auf dem Markt zeigt. Während die Large-Cap-Aktien den Tag schwächer begannen, hielten sie ihre Positionen und blieben unter den führenden im Tagesverlauf.

Der Vanguard Mega Cap Growth ETF blieb unverändert. Die relative Schwäche bei den Large-Cap-Aktien trug zum Rückgang des Sektors Kommunikation (-0,5%) und Technologie (-0,1%) bei, die beide im negativen Bereich schlossen.

Der Sektor Konsumgüter führte alle anderen an und stieg um 1,0%, angetrieben durch Stärke in reisebezogenen Unternehmen. Delta Air Lines (DAL 56,79, +6,09, +12,0%) übertraf die Quartalserwartungen und bestätigte die Prognose für das Gesamtjahr – ein deutlicher Kontrast zu anderen Fluggesellschaften, die nach den Zollankündigungen Anfang April ihre Prognosen ausgesetzt hatten.

Zudem stieg Tesla (TSLA 309,87, +13,99, +4,7%) nach Berichten, dass das Unternehmen die Genehmigung für den Start seines Robotaxi-Dienstes in San Francisco erwartet, mit einer geplanten Expansion in Arizona, laut Bloomberg. McDonald's (MCD 298,39, +5,37, +1,83%) unterstützte ebenfalls den Sektor, nachdem die Aktie von Analysten von Neutral auf Kaufen hochgestuft wurde.

Die Renditen von Staatsanleihen endeten nahe unveränderter Niveaus. Ein bescheidener Ausverkauf fand am Morgen nach einem positiven Bericht zu den Erstanträgen auf Arbeitslosenunterstützung statt, was wahrscheinlich die Erwartungen einer Zinsanpassung im Juli minderte. Jedoch fielen die Renditen vor einer Auktion 30-jähriger Staatsanleihen im Wert von zweiundzwanzig Milliarden Dollar um 13:00 Uhr ET und sanken danach weiter.

Die Auktion stieß auf starke Nachfrage und krönte eine Woche, in der die Märkte einhundertneunzehn Milliarden Dollar an Neuemissionen problemlos absorbierten. Dies stärkte das Marktvertrauen, trotz Bedenken über die Inflation im Zusammenhang mit neuen Zöllen.

Jahresperformance bisher:

• Nasdaq: +6,8%
• S&P 500: +6,8%
• Dow Jones: +5,0%
• S&P 400 (Mid Caps): +2,5%
• Russell 2000: +1,5%

Wirtschaftskalender

Die Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung sind in der Woche zum 5. Juli um 5.000 auf 227.000 gesunken (Konsens: 245.000).

Die fortlaufenden Anträge für die Woche bis zum 28. Juni stiegen um 10.000 auf 1,965 Millionen, das höchste Niveau seit dem 13. November 2021.

Wichtigste Erkenntnis: Arbeitgeber zögern weiterhin, Arbeitskräfte zu entlassen, aber es wird schwieriger für Arbeitslose, neue Stellen zu finden. Dies spiegelt einen abkühlenden Arbeitsmarkt wider – allerdings ohne eindeutige Schwächen.

Energiemarkt

Brent-Rohöl wird derzeit mit 68,90 Dollar pro Barrel gehandelt. Öl versuchte zwei Tage lang, über siebzig Dollar zu bleiben, fiel aber um mehr als einen Dollar und unterschritt wieder dieses Niveau.

Fazit Der US-Aktienmarkt bemüht sich, seine Gewinne zu halten. Wir beobachten weiterhin nach einer gesunden Korrektur, die neue Gelegenheiten zum Kauf bieten würde.