Investiční banka vidí v Palantiru firmu s potenciálem stát se tahounem AI éry s novou cílovou cenou 175 dolarů.
Palantir Technologies, společnost známá především díky svým vládním zakázkám a schopnosti pracovat s rozsáhlými datovými sadami, se v posledních měsících těší obnovené pozornosti investorů. Letos její akcie zaznamenaly mimořádný nárůst – téměř o 105 % – a podle nové analýzy z dílny Piper Sandler to může být teprve začátek. Investiční banka totiž zahájila pokrývání Palantiru s doporučením „nadváha“ (overweight) a cílovou cenou 175 USD, což naznačuje další možný růst o 13 % oproti čtvrteční uzavírací ceně.
Analytik Brent Bracelin z Piper Sandler označil Palantir za „dlouhodobého vítěze revoluce v oblasti umělé inteligence“. Jeho hodnocení není pouze opřeno o současnou euforii kolem AI, ale o dlouhodobé strategické postavení Palantiru v klíčových segmentech – vládním i komerčním – a jeho schopnost vytvářet robustní marže a generovat silný volný cash flow.
Přestože Palantir býval vnímán jako těžkopádná vládní firma bez skutečného komerčního přerodu, poslední kvartály ukazují jiný příběh. Firma se zrychleně přesouvá do privátní sféry, kde nabízí řešení pro společnosti, které hledají způsob, jak efektivně využívat data prostřednictvím strojového učení, prediktivní analytiky a integrace AI do svých systémů.
Piper Sandler v analýze uvádí, že Palantir by mohl během příštích let rozšířit své tržby na 24 miliard dolarů. To je ambiciózní cíl, který by znamenal masivní expanzi, ale Bracelin podotýká, že cesta k dnešním přibližně 4 miliardám dolarů trvala 22 let a byla lemována výjimečně stabilním růstem a důrazem na ziskovost. Společnost se totiž pyšní marží volného cash flow přes 40 %, což je nadprůměr i v rámci technologického sektoru.
Jedním z hlavních důvodů, proč Piper Sandler věří v další růst Palantiru, je schopnost firmy udržet tempo růstu přes 30 % v obou hlavních segmentech – vládním i komerčním – a to zejména na americkém trhu. Oba tyto trhy mají podle analýzy hodnotu přes 1 bilion dolarů, což poskytuje společnosti dostatek prostoru pro expanzi bez nutnosti agresivní mezinárodní expanze.
Výhodou Palantiru je navíc jeho postavení jako důvěryhodného partnera pro vládní instituce. V éře geopolitické nejistoty, rostoucích kybernetických hrozeb a důrazu na národní bezpečnost je spolupráce s vládními agenturami konkurenční výhodou, kterou jen málokterý hráč dokáže napodobit. K tomu přistupuje i rostoucí poptávka ze strany podnikové sféry, kde firmy hledají způsob, jak reálně integrovat AI do provozu – nejen formou chatbotů, ale i pro řízení logistiky, predikce poptávky nebo optimalizaci dodavatelských řetězců.
I přesto, že trh s AI řešeními zažívá explozi a do popředí se dostávají nová jména jako CoreWeave, Anthropic, Shield AI či Axon, Palantir podle analytiků nadále patří mezi technologické lídry. Bracelin upozorňuje na zajímavý údaj: meziroční růst návštěvnosti webových a produktových služeb Palantiru dosáhl ve druhém čtvrtletí 144 %, zatímco v předchozím čtvrtletí to bylo „pouze“ 62 %. Tento nárůst ukazuje, že zájem o produkty společnosti prudce roste, a to i bez masivních marketingových kampaní.
Palantir Technologies Inc. (PLTR)
Analytik rovněž připouští, že Palantir není bez rizik. Ocenění firmy je podle něj „vysoce prémiové“, což znamená, že investor dnes platí za vysoká očekávání. Firma tak musí potvrdit svou schopnost dlouhodobě doručovat výsledky. Na druhou stranu, pokud se růstový a maržový model skutečně ukáže jako udržitelný, může Palantir vyrůst v jednu z nejvlivnějších společností AI éry.
Zajímavý pohled přináší i poznámka k firemní kultuře. Palantir je často popisován jako nekonvenční společnost – uzavřená, řízená silnými osobnostmi a vyhýbající se tradičním mediálním kanálům. Přesto se jí podařilo vybudovat produkt, který přitahuje nejen vlády a armády, ale i velké komerční hráče. Piper Sandler tento aspekt vnímá spíše jako výhodu než slabinu – jako důkaz, že i jiný přístup může fungovat, pokud přináší výsledky.
Der Test des Preises von 1,1618 erfolgte, als der MACD-Indikator begann, sich von der Nulllinie nach oben zu bewegen, was den richtigen Einstiegspunkt für einen Eurokauf bestätigte. In der Folge erreichte das Paar das Zielniveau von 1,1633.
Eine neue Reihe von US-Daten fiel verhalten schwach aus, und der Dollar verlor an Boden. Der NFIB-Index für das Vertrauen kleiner Unternehmen sank auf 98,7, wobei sich insbesondere die Erwartungen an die künftigen Geschäftsbedingungen und die Einstellungspläne verschlechterten, während die Kreditdaten zeigten, dass die US-Verbraucher bei der Kreditkartennutzung vorsichtig sind. Für mich fügt sich das in das Gesamtbild einer nachlassenden Nachfrage ein, die sich auch in den jüngsten Rückgängen im Einzelhandel widerspiegelt. Theoretisch unterstützt all dies eine Pause der Federal Reserve.
Der Eurozonen-Kalender ist heute Morgen eher dünn besetzt: im Wesentlichen nur die französische Industrieproduktion und zwei Reden – Lagarde und Nagel. Normalerweise können Äußerungen der Chefin der Europäischen Zentralbank und des Präsidenten der Bundesbank den Euro bewegen, doch derzeit gibt es einen wichtigen Vorbehalt. Am Vorabend der Sitzung gilt für die Zentralbank eine Ruhephase, sodass sich die Redner voraussichtlich mit Kommentaren zu den Zinsen zurückhalten werden, und ich rechne nicht mit neuen Signalen. Diese Berechenbarkeit lässt dem Euro aus meiner Sicht Spielraum. Ohne Gründe, Käufer zu verunsichern, und bei einer am Markt nahezu einhelligen Erwartung einer Anhebung auf 2,5 % behält die Gemeinschaftswährung gegenüber dem Dollar weiteres Aufwärtspotenzial. Ich neige zu der Ansicht, dass EUR/USD bis zur morgigen Entscheidung eine Aufwärtstendenz beibehält und der eigentliche Ausschlag nicht von der Anhebung selbst, sondern davon abhängen wird, ob die EZB Hinweise auf den nächsten Schritt gibt.
Für die Intraday-Strategie werde ich mich hauptsächlich auf Szenario Nr. 1 und Nr. 2 stützen.
Szenario Nr. 1: Heute kann der Euro gekauft werden, wenn der Kurs etwa 1,1651 erreicht (die grüne Linie im Chart), mit einem Zielanstieg bis 1,1674. Bei 1,1674 plane ich, den Markt zu verlassen und außerdem Euro in die Gegenrichtung zu verkaufen, wobei ich von einer Bewegung von 30–35 Pips vom Einstieg aus ausgehe. Es ist mit einer Stärke des Euro im Rahmen des anhaltenden Bullenmarktes zu rechnen. Wichtig! Vor dem Kauf sicherstellen, dass der MACD-Indikator über der Nulllinie liegt und gerade beginnt, sich von dieser nach oben zu bewegen.
Szenario Nr. 2: Ich plane außerdem, den Euro heute zu kaufen, falls 1,1633 zweimal hintereinander getestet wird, während sich der MACD-Indikator in einem überverkauften Bereich befindet. Dies wird das Abwärtspotenzial des Paares begrenzen und zu einer Aufwärtsumkehr führen. Es ist mit einem Anstieg in Richtung der gegenüberliegenden Marken bei 1,1651 und 1,1674 zu rechnen.
Szenario Nr. 1: Ich plane, den Euro zu verkaufen, nachdem das Niveau von 1,1633 (die rote Linie im Chart) erreicht wurde. Das Ziel liegt bei 1,1613, wo ich plane, den Markt zu verlassen und unmittelbar in die Gegenrichtung zu kaufen (in Erwartung einer Bewegung von 20–25 Pips in die entgegengesetzte Richtung von diesem Niveau aus). Der Druck auf das Währungspaar wird heute bei schwachen Konjunkturdaten zurückkehren. Wichtig! Vor dem Verkauf sicherstellen, dass der MACD-Indikator unter der Nulllinie liegt und gerade beginnt, sich von dieser nach unten zu bewegen.
Szenario Nr. 2: Ich plane außerdem, den Euro heute zu verkaufen, falls es zu zwei aufeinanderfolgenden Tests von 1,1651 kommt, während sich der MACD-Indikator in einem überkauften Bereich befindet. Dies wird das Aufwärtspotenzial des Paares begrenzen und zu einer Abwärtsumkehr führen. Es ist mit einem Rückgang in Richtung der gegenüberliegenden Marken bei 1,1633 und 1,1613 zu rechnen.
Wichtig: Anfänger im Forex-Markt müssen bei Einstiegsentscheidungen äußerst vorsichtig sein. Am besten halten Sie sich vor der Veröffentlichung wichtiger fundamentaler Berichte aus dem Markt heraus, um nicht von starken Kursschwankungen überrascht zu werden. Wenn Sie sich entscheiden, während Nachrichtenveröffentlichungen zu handeln, setzen Sie unbedingt Stop-Orders, um Verluste zu minimieren. Ohne Stop-Orders können Sie Ihr gesamtes Guthaben sehr schnell verlieren, insbesondere wenn Sie kein Money Management anwenden und mit großen Volumina handeln.
Denken Sie außerdem daran, dass erfolgreicher Handel einen klaren Handelsplan erfordert, ähnlich dem oben dargestellten. Spontane Handelsentscheidungen, die ausschließlich auf der aktuellen Marktsituation basieren, sind für Intraday-Händler grundsätzlich eine verlustreiche Strategie.
QUICK LINKS
Kontakt mit uns aufnehmen 
