EUR/USD продължи да се търгува встрани в петък, около 1.1220. Към понеделнишката сутрин двойката се търгува под нивото на корекция 127.2% при 1.1220, което подсказва възможност за спад към нивото 161.8% по Фибоначи при 1.1086. Консолидация над 1.1220 би подкрепила еврото и може да доведе до ръст към нивото на корекция 100.0% при 1.1325. Активността на трейдърите остава ниска повече от седмица.

Вълновата структура на часовата графика остава низходяща. Последната завършена възходяща вълна не успя да пробие под предишното дъно, а новата низходяща вълна все още не е пробила под предходното дъно. След септемврийската среща на FOMC, трейдърите очакват поне още едно затягане на паричната политика до края на годината и още едно догодина. Този фактор продължава да оказва силна подкрепа на щатския долар, докато останалите фактори засега имат малко значение. Мечките запазват здрав контрол върху пазара, което също помага на долара да поддържа своята сила.

Новинарският фон в петък позволи на мечките да продължат настъплението си, но в същото време осигури известна подкрепа и на „биковете“. Индексите на бизнес активността в Европейския съюз излязоха под очакванията на трейдърите, което предизвика лек спад на еврото в сутрешната сесия. Въпреки това щатският долар имаше възможност да се засили допълнително през втората половина на деня, тъй като индексите на бизнес активността в САЩ показаха положителна динамика през октомври. Въпреки това мечките бързо загубиха инерция и пазарът даде знак, че възнамерява да изчака заседанията на ЕЦБ и Federal Reserve. За еврото ще бъде трудно да получи подкрепа от европейския регулатор тази седмица. ЕЦБ ясно очерта своята пътна карта за лихвените проценти и продължава да следва установения курс. Следователно по-„ястребов“ тон от Christine Lagarde е малко вероятен. Ако дори затягането на паричната политика през последните два месеца не успя да подтикне „биковете“ към настъпление, трейдърите едва ли ще намерят допълнителни причини да купуват евро след заседанието на ЕЦБ в четвъртък.

На 4-часовата графика, след формирането на пета възходяща дивергенция, двойката отново се обърна в полза на еврото и нарасна към нивото 127.2% по Фибоначи при 1.1221. Консолидация над това ниво би подкрепила по-нататъшен ръст към 1.1325. Консолидация под 1.1221 би била в полза на щатския долар и подновяване на спада към нивото на корекция 161.8% при 1.1088. Днес не се наблюдават нововъзникващи дивергенции.

Доклад Commitment of Traders (COT):

През последната отчетна седмица професионалните трейдъри откриха 3 492 дълги позиции и 443 къси позиции. Спекулантите вече държат общо 226 000 дълги и 361 000 къси позиции. Мечките запазват контрола, а еврото продължава да се продава по-често, отколкото да се купува. Това се обяснява със сложната геополитическа ситуация в Близкия изток и решимостта на Kevin Warsh да свали инфлацията. Пазарът продължава да вярва, че инфлацията ще бъде намалена до 2% с всички налични средства.

Като цяло големите пазарни участници запазват интереса си към еврото в дългосрочен план. Глобални събития от различен характер, които в последните години са особено многобройни, неизбежно влияят върху инвеститорските настроения и оказват натиск върху валутите, чувствителни към риска. Освен това 2026 г. може да се окаже рекордна по брой събития, които не биха могли да бъдат предвидени предварително. Затова трейдърите трябва да продължат да се адаптират към променящите се пазарни условия в движение.

Икономически календар за САЩ и Европейския съюз:

• Германия – индекс на бизнес климата (09:00 UTC).

Икономическият календар за 26 октомври съдържа само една публикация, която едва ли ще привлече значителен интерес. Очаква се икономическият новинарски фон да не окаже съществено влияние върху пазарните настроения в понеделник.

Прогноза и търговски препоръки за EUR/USD:

Възможности за покупки могат да възникнат, ако двойката затвори над 1.1220 на часовата графика, с цел 1.1325. Възможности за продажби могат да възникнат, ако двойката затвори под 1.1220, с цел зоната на подкрепа 1.1081–1.1086. Нивото 1.1220 не се представя надеждно през последните дни и сигналите, които се формират около него, се оказват фалшиви.

Нивата по Фибоначи са начертани от 1.1325 до 1.1712 както на часовата, така и на 4-часовата графика.