Přehled makroekonomických reportů:

V pondělí nejsou v ekonomickém kalendáři prakticky žádné významné makroekonomické události. Zmínit lze snad jen indexy podnikatelské aktivity ve výrobním sektoru Německa, eurozóny a USA (druhé odhady za srpen), ovšem připomínáme začínajícím traderům, že právě druhé odhady se zpravidla od těch prvních téměř neliší. Trh nejvíce vnímá právě první předběžné hodnoty za příslušný měsíc.

Přehled zásadních událostí:

Mezi klíčové pondělní události patří vystoupení prezidentky ECB Christine Lagarde, které je ale naplánované až na večer. Během dne tak nebude sentiment na trhu nic ovlivňovat. Od Lagarde se dnes neočekávají žádná zásadní sdělení – kolem měnové politiky ECB aktuálně žádné otazníky nepanují. Cyklus uvolňování je prakticky uzavřený, v krajním případě by mohlo přijít ještě jedno snížení klíčové sazby, pokud inflace v eurozóně dál zpomalí. Jenže poslední data o inflaci v Německu ukázala zvýšení na 2,2 %, což nahrává spíše růstu celkové inflace v eurozóně. Každopádně euro v roce 2025 žádné problémy kvůli snížení sazeb ze strany ECB nemělo. Problémy by naopak mohl v nejbližších měsících začít řešit dolar v důsledku dalšího uvolňování sazeb ze strany Fedu.

Jedním z hlavních témat pro tradery dál zůstává obchodní válka. Protože nejsou vidět známky deeskalace, nemá trh žádný fundamentální důvod k nákupům dolaru v horizontu několika týdnů. Minulý týden Trump zvýšil cla na dovoz z Indie na 50 %. Dolar tak může i nadále získat jen krátkodobou podporu čistě na základě technických úrovní nebo na izolovaných zpráv, nikoli na trvalejším fundamentálním základě.

Závěry:

První obchodní den týdne se oba měnové páry opět budou řídit čistě technickými faktory. Euro může po odrazu z pásma 1,1655–1,1666 pokračovat v růstu a zamířit do zóny 1,1740–1,1750. Libra může nadále testovat oblast 1,3518–1,3532 a držet flat; začínající tradeři zde mohou zkoušet otevírat krátké pozice s cílem na 1,3466–1,3475. Volatilita na trhu zůstává nízká.

Základní pravidla obchodního systému:

1. Síla signálu: Čím kratší dobu trvá vytvoření signálu (odraz nebo proražení), tím je signál silnější.
2. Falešné signály: Pokud dva nebo více obchodů v blízkosti určité úrovně vedou k falešným signálům, následné signály z této úrovně by měly být ignorovány.
3. Flat trhy: V podmínkách flat trhů mohou páry generovat mnoho falešných signálů nebo také žádné signály. Při prvních náznacích flat trhu je lepší přestat obchodovat.
4. Obchodní hodiny: Obchody otevírejte mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, poté všechny obchody ručně uzavřete.
5. Signály MACD: V hodinovém časovém rámci obchodujte MACD signály pouze v období dobré volatility a jasného trendu potvrzeného trendovými čarami nebo trendovými kanály.
6. Zavírací úrovně: Pokud se dvě úrovně nachází příliš blízko sebe (5–20 pipsů od sebe), považujte je za zónu supportu nebo rezistence.
7. Stop loss: Nastavte stop loss tak, abyste po posunu ceny o 15–20 pipsů požadovaným směrem dosáhli úrovně breakeven.

Co je v grafech:

Cenové úrovně supportu a rezistence: Tyto úrovně slouží jako cíle při otevírání nákupních nebo prodejních pozic. Do jejich blízkosti můžete umístit take profit.

Červené čáry: Představují kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3): Histogram a signální linie plní funkci pomocného indikátoru, který je možné využít také jako zdroj obchodních signálů.

Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových obratů proti převládajícímu trendu.

Začátečníci by si měli vždy pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.