คู่สกุลเงิน EUR/USD ยังคงซื้อขายกันอย่างเงียบสงบในวันพุธจนกระทั่งรายงานเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ออกมา อย่างไรก็ตาม รายงานเงินเฟ้อดังกล่าวไม่ได้มีผลกระทบมากนักต่อดอลลาร์สหรัฐฯ จากข้อมูลที่ได้ดัชนีราคาผู้บริโภค (Consumer Price Index) เพิ่มขึ้นเป็น 2.7% ต่อปีตามที่คาดการณ์ไว้ ขณะที่เงินเฟ้อหลักอยู่ที่ 3.3% ตามที่คาดการณ์ไว้เช่นเดียวกัน ดังนั้นจึงไม่มีสิ่งที่ผิดพลาดจากการคาดการณ์ ทำให้ตลาดไม่มีอะไรที่จะต้องตอบสนอง

การที่เงินเฟ้อในสหรัฐฯ เร่งตัวขึ้นทำให้ Federal Reserve เข้าใกล้โอกาสจะระงับนโยบายในเดือนธันวาคมมากขึ้น แต่ไม่ได้เพิ่มขึ้นมากจนทำให้เราต้องวิตกกังวลเกี่ยวกับเรื่องนี้ หากธนาคารกลาง (Fed) ตัดสินใจลดอัตราดอกเบี้ยอีก 0.25% ในเดือนธันวาคม ก็ไม่ควรมีใครแปลกใจ การเงินเฟ้อที่เพิ่มขึ้นเป็นเรื่องที่ไม่ดี แต่สภาวะนโยบายการเงินของ Fed ยังคงเข้มงวด ดังนั้นจึงจะยังคงเป็นปัจจัยกดดันให้ราคาสูงขึ้นต่อไป

อีกทั้งนโยบายของสมาชิกในคณะกรรมการนโยบายการเงินของ Fed บางคนยังอนุญาตให้มีการขึ้นอัตราดอกเบี้ยหากจำเป็น เพียงแค่ธนาคารกลางสหรัฐฯ ไม่ได้มุ่งเน้นแต่เรื่องการผ่อนคลายเท่านั้น (ตามที่ตลาดต้องการในช่วงสองปีที่ผ่านมา) แต่ยังมุ่งเน้นที่จะบรรลุเป้าหมายเงินเฟ้อ และหากมีความจำเป็นที่จะต้องเข้าแผนการขันไปตามการขยายตัว มันก็พร้อมจะดำเนินการ

สำหรับสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ข่าวเช่นนี้เปรียบเสมือนของขวัญในวันขึ้นปีใหม่และคริสต์มาส ซึ่งตลาดได้คาดการณ์การผ่อนคลายนโยบาย 6-7 ระยะเฉพาะในปี 2024 แต่สุดท้ายอาจจะไม่ได้รับถึงสามระยะแม้กระทั่ง ตลาดคาดการณ์ว่าจะลดดอกเบี้ยลง 1.5% เพียงปีนี้ แต่สุดท้ายอาจจะไม่ได้ถึง 1% ในขณะเดียวกัน ธนาคารกลางยุโรป (ECB) จะไม่หยุดเพียงแค่นั้น และเกือบจะการันตีการลดดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม ดังนั้นแม้ว่า Fed จะลดอัตราดอกเบี้ย แต่ยูโรจะยังคงเสียเปรียบมากกว่า

นอกจากนี้ เรายังไม่เชื่อว่าตลาดได้ปรับสมดุลอัตราแลกเปลี่ยนดอลลาร์แล้วหลังจากลดลงสองปีซึ่งเป็นการปรับแก้ไข ในกราฟ TF รายสัปดาห์ (โดยไม่ใช้อินดิเคเตอร์ใด ๆ) เราเห็นว่าราคาลดลงแล้วปรับขึ้น ดังนั้นตอนนี้แนวโน้มขาลงใหม่กำลังเริ่มต้น แม้ว่าจะไม่เป็นอย่างนั้น และในทางตรงกันข้ามเราอยู่ภายในแนวโน้มขาขึ้นใหม่ที่เริ่มในปี 2022 บางพื้นฐานทางเทคนิคหรือสัญญาณจำเป็นต้องมีเพื่อระบุแนวโน้มใหม่ เนื่องจากไม่มีในขณะนี้ การคาดหวังให้สกุลเงินยูโรเติบโตขึ้นถึง $1.20 และเกินกว่านั้นจึงไม่มีความหมาย เรายังไม่ได้พูดถึงเหตุผลพื้นฐานที่จะเชื่อในการเติบโตเช่นนั้น ดอลลาร์และเศรษฐกิจสหรัฐฯ ยังคงดูแข็งแกร่งกว่าเมื่อเปรียบเทียบกับยูโรและสหภาพยุโรป

อัตราความผันผวนเฉลี่ยของคู่สกุลเงิน EUR/USD ในช่วงห้าวันทำการล่าสุดจนถึงวันที่ 12 ธันวาคม คือ 72 ปิ๊ปซึ่งถือว่าเป็น "ปานกลาง" สำหรับวันพุธ เราคาดว่าคู่นี้จะเคลื่อนไหวระหว่าง 1.0420 และ 1.0564 ช่องการถดถอยเชิงเส้นที่สูงกว่ามีทิศทางลงแสดงให้เห็นว่าทิศทางขาลงทั่วโลกยังคงอยู่ ตัวบ่งชี้ CCI เข้าสู่โซนที่ขายเกินหลายครั้ง ทำให้เกิดการดีดกลับแบบแก้ไขที่กำลังดำเนินอยู่ในขณะนี้

ระดับแนวรับ:

S1 – 1.0498

S2 – 1.0376

S3 – 1.0254

ระดับแนวต้าน:

R1 – 1.0620

R2 – 1.0742

R3 – 1.0864

คำแนะนำในการซื้อขาย:

คู่ EUR/USD อาจกลับมาลดลงได้ทุกเมื่อ เป็นระยะเวลาหลายเดือนที่เรามีมุมมองขาลงต่อยูโรในระยะกลางอย่างสม่ำเสมอและสนับสนุนแนวโน้มขาลงโดยรวมอย่างเต็มที่ มีความเป็นไปได้สูงที่ตลาดได้ปรับราคาในอัตราการลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed อย่างคาดการณ์ไว้ทั้งหมด หรือเกือบทั้งหมดแล้ว หากเป็นกรณีนี้ ดอลลาร์ยังไม่มีเหตุผลสำคัญที่จะลดลงในระยะกลางแม้ว่าก่อนหน้านี้จะมีเพียงเล็กน้อย ตำแหน่งขายสามารถพิจารณาได้โดยมีเป้าหมายที่ 1.0420 และ 1.0376 หากราคาต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ หากคุณซื้อขายตามสัญญาณทางเทคนิคเพียงอย่างเดียว การเข้าซื้อสามารถพิจารณาได้เมื่อราคาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ โดยมีเป้าหมายที่ 1.0620 และ 1.0636 แต่เราไม่แนะนำตำแหน่งซื้อในเวลานี้

คำอธิบายของภาพประกอบ:

ช่องการถดถอยเชิงเส้นช่วยกำหนดแนวโน้มปัจจุบัน หากช่องทั้งสองสอดคล้องกัน แสดงถึงแนวโน้มที่แข็งแกร่ง

เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (การตั้งค่า: 20,0, เรียบ) กำหนดแนวโน้มระยะสั้นและนำทิศทางการซื้อขาย

ระดับมาร์เรย์ทำหน้าที่เป็นระดับเป้าหมายสำหรับการเคลื่อนไหวและการแก้ไข

ระดับความผันผวน (เส้นสีแดง) แสดงถึงราคาที่เป็นไปได้สำหรับคู่นี้ในอีก 24 ชั่วโมงข้างหน้าตามการอ่านค่าความผันผวนในปัจจุบัน

ตัวบ่งชี้ CCI: หากเข้าสู่บริเวณที่ขายเกิน (ต่ำกว่า -250) หรือบริเวณที่ซื้อเกิน (สูงกว่า +250) จะแสดงสัญญาณการกลับตัวของเทรนด์ที่ใกล้เข้ามาในทิศทางตรงกันข้าม